ดัชนีหุ้นสหรัฐฯ เดินหน้าทำสถิติต่อเนื่อง ท่ามกลางกระแสการลงทุนในหุ้นกลุ่ม AI ที่พุ่งแรง

ตลาดกำลังให้ความสนใจเกือบทั้งหมดไปที่ AI: นักลงทุนผลักดันดัชนีหุ้นสหรัฐฯ หลักทั้งสามดัชนีขึ้นทำสถิติสูงสุดใหม่ติดต่อกันเป็นวันที่ห้า ซึ่งนับเป็นช่วงการปรับขึ้นต่อเนื่องยาวนานที่สุดตั้งแต่กุมภาพันธ์ 2017 หุ้นเทคโนโลยีปรับตัวขึ้นราว 36% จากจุดสูงสุดในเดือนมีนาคม ดัชนี S&P 500 ปรับตัวเพิ่มขึ้น 16% ในช่วงเมษายน–พฤษภาคม แต่ส่วนใหญ่ของการปรับขึ้นนี้กระจุกตัวอยู่ในหุ้นประมาณสิบกว่าบริษัท สร้างภาวะ FOMO แม้แต่ในหมู่นักลงทุนมืออาชีพ

หุ้นผู้ผลิตชิปเป็นผู้นำการปรับขึ้น ดัชนี Philadelphia Semiconductor Index พุ่งขึ้น 90% จากจุดต่ำสุดของปีนี้ สถิติสูงสุดใหม่ของ S&P ส่วนใหญ่ได้แรงหนุนจากหุ้น Marvell และ Hewlett Packard Enterprise ราคาหุ้น Marvell พุ่งขึ้นหลังจาก CEO ของ NVIDIA กล่าวถึงโอกาสที่บริษัทอาจได้เข้าร่วมกลุ่มหุ้นที่มีมูลค่าตลาด (market cap) 1 ล้านล้านดอลลาร์ ขณะที่ Hewlett Packard Enterprise ทำให้ตลาดประหลาดใจด้วยผลประกอบการไตรมาส 1 ที่แข็งแกร่ง ดูรายละเอียดเพิ่มเติมได้ที่ ลิงก์

ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์และข้อมูลตลาดแรงงานที่แข็งแกร่ง หนุนความต้องการดอลลาร์

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าลงเล็กน้อยเมื่อตลาดสหรัฐเปิดทำการในช่วงต้น ก่อนการประกาศตัวเลข Services PMI และรายงาน ADP แต่โดยภาพรวมยังคงเคลื่อนไหวในทิศทางที่มุ่งสู่การปรับเพิ่มขึ้นในรายสัปดาห์ ความตึงเครียดที่กลับมาปะทุอีกครั้งในช่องแคบ Hormuz (การโจมตีของสหรัฐบนเกาะ Qeshm และการโต้ตอบด้วยการโจมตีของ IRGC ใส่ฐานทัพใน Kuwait และ Bahrain) ประกอบกับการสู้รบที่ทวีความรุนแรงขึ้นระหว่าง Israel และ Hezbollah ได้ทำให้ความต้องการถือครองดอลลาร์ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยกลับมาเพิ่มขึ้น และกดทับความหวังในช่วงแรกๆ ที่คาดว่าจะมีความคืบหน้าทางการทูต

ในขณะเดียวกัน ข้อมูลตลาดแรงงานที่มีลักษณะ “ฮอว์กิช” (JOLTS) ได้เพิ่มโอกาสที่ Fed จะคงจุดยืนที่เข้มงวดต่อไป ส่งผลให้ดอลลาร์แข็งค่าผ่านการปรับมุมมองคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยโดยนักลงทุน กล่าวโดยสรุป ปัจจัยด้านภูมิรัฐศาสตร์และตลาดแรงงานเป็นแรงขับเคลื่อนหลัก — นักลงทุนกำลังมองหาความปลอดภัยและทบทวนแนวโน้มของนโยบายการเงินใหม่ สามารถคลิกลิงก์เพื่อดูรายละเอียดเพิ่มเติม

S&P 500 และ Nasdaq ร่วงหนักเมื่อความเชื่อมั่นเชิงบวกจางหาย

เมื่อวานนี้ดัชนีกลับตัวลง: S&P 500 -0.74%, Nasdaq 100 -0.89%, Dow Jones -1.21% (Nasdaq futures ลดลงราว 0.5%) แรงส่งของรอบรีบาวด์สะดุดจากแรงกระแทกสองระลอกในวันเดียว — แนวโน้มผลประกอบการที่อ่อนตัวของ Broadcom ซึ่งทำให้ธีม AI ชะลอความร้อนแรง และการปะทะกันระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านที่ปะทุขึ้นอีกครั้ง ดัชนี MSCI Asia Pacific ลดลง 1.6% ขณะที่ KOSPI ของเกาหลีใต้ร่วง 1.7% Brent ซื้อขายแถว ๆ 97 ดอลลาร์/บาร์เรล (หลังอ่อนตัวลงเล็กน้อยจากข่าวข้อตกลงหยุดยิงระหว่างอิสราเอลกับเลบานอน) Bitcoin หลุดระดับ 62,000 ดอลลาร์ และหุ้นกลุ่มเซมิคอนดักเตอร์ถูกเทขายทำกำไร

ในเชิงเทคนิค การวิเคราะห์ S&P 500 ชี้ว่า ภารกิจเร่งด่วนของฝั่งซื้อคือการฝ่าด่านแนวต้านที่ระดับ 7,547 ดอลลาร์ให้ได้ ซึ่งหากทำได้จะยืนยันโมเมนตัมขาขึ้นและเปิดทางสู่ระดับ 7,574 ดอลลาร์ การยืนทรงตัวเหนือ 7,607 ดอลลาร์จะช่วยเสริมความแข็งแกร่งให้กับฝั่งซื้อมากยิ่งขึ้น ด้านแนวรับ ฝั่งซื้อจำเป็นต้องปกป้องระดับ 7,518 ดอลลาร์ให้ได้ การหลุดลงไปต่ำกว่าระดับดังกล่าวมีแนวโน้มจะกดดันดัชนีให้ถอยกลับไปแถว 7,494 ดอลลาร์ และเปิดโอกาสให้ไหลต่อไปถึง 7,474 ดอลลาร์ ติดตามรายละเอียดเพิ่มเติมได้ที่ ลิงก์นี้